Криптовалютный рынок растет. За последний месяц биткоин (BTC) подорожал на 7%, а Ethereum (ETH) — более чем на 48%. В такие моменты инвесторы и трейдеры часто задумываются, не пора ли фиксировать прибыль. 

Это требует баланса между анализом рынка, дисциплиной и интуицией. Универсального рецепта для определения идеального момента выхода из позиции не существует. Однако использование технических индикаторов, фундаментальных данных и понимание психологии может помочь.

Эксперты рассказали Cointelegraph о ключевых сигналах и стратегиях, которые помогут трейдерам понять, когда лучше фиксировать прибыль.

Технические индикаторы

Блокчейн-эксперт Влад Крылов подчеркнул, что торговля цифровыми активами всегда сопряжена с рисками. Однако определенные индикаторы могут подсказать, когда стоит переходить к фиксации доходов. К ним он отнес:

  • индекс относительной силы (RSI): значение выше 70 указывает на перекупленность актива — потенциальный момент для продажи;

  • MACD: пересечение сигнальной линии сверху вниз — медвежий сигнал, который предупреждает о потенциальном развороте;

  • полосы Боллинджера: выход цены за верхнюю границу может предвещать скорую коррекцию.

  • EMA 20/50/200: если курс криптовалюты отрывается от скользящих средних, это может быть признаком перегрева рынка.

Финансовый аналитик Владимир Зернов из Bitbanker добавил, что RSI особенно эффективен на более высоких таймфреймах. 

«Он пригоден для таймфреймов от четырех часов и выше — на коротких таймфреймах (часовых или 30-минутных) он производит большое количество ложных сигналов», — заметил он. 

Трейдер Раиль Шарипкулов из Trade System также предложил использовать стохастический осциллятор: зона перекупленности часто сигнализирует о предстоящем снижении цены.

Однако, по его словам, индикаторы работают только в контексте общей рыночной ситуации. 

«Трейдеру всегда нужно внимательно следить за уровнями и обращать внимание на круглые числа. Необходимо заранее определить для себя, где будет размещен стоп-лосс, а где — тейк-профит. Следование своей стратегии — обязательное условие. Многие трейдеры попадают в ловушку, стремясь войти в позиции на минимальных значениях и выйти на максимальных, это ошибка. Оптимального момента для входа и выхода не существует», — отметил он. 

Фундаментальный анализ

Для долгосрочных трейдеров Крылов рекомендовал обращать внимание на следующие фундаментальные факторы:

  • медийный ажиотаж: когда криптовалюты становятся главной темой в СМИ и соцсетях, это может быть признаком пика роста;

  • торговые объемы: резкое увеличение объемов на фоне повышения цены часто указывает на выход крупных игроков;

  • оначейн-данные: отток средств с бирж на холодные кошельки говорит о намерении «холдить», а приток на биржи — о подготовке к продажам.

Эти сигналы помогают понять поведение рынка и крупных участников, что особенно важно для стратегического планирования.

По мнению финансового советника НАУФОР Романа Клепикова, стоит также обращать внимание на агрегированный открытый интерес и ордер блоки.

«Данные по открытому интересу покажут, что на самом деле происходит на рынке. К примеру, если интерес падает, а цена растет — пришло время фиксировать прибыль. Если интерес растет, а цена падает — пора открывать позиции в лонг», — пояснил он. 

Ордер блоки показывают важные точки интереса у маркетмейкеров и институциональных инвесторов.

Клепиков отметил, что крупные игроки «заходят надолго при глубоких коррекциях и закрывают свои позиции в зоне распродаж». В такие моменты неосведомленные розничные инвесторы только начинают покупать. 

Для анализа он посоветовал Coinglass и TradingView с индикатором Smart Money Concept от LuxAlgo. 

«Ликвидации — один из ключевых показателей на крипторынке. Благодаря ему видно, где скапливаются маржин-коллы у трейдеров на рынке. А рынок ходит от ликвидации к ликвидации — всегда и без исключений. Сейчас мы видим огромное скопление ликвидаций на миллиарды долларов в зоне от $102 000 до $106 000 по биткоину. Это дает понимание, где будет выгодно приобрести актив и за какую зону стоит ставить стопы, если вы торгуете деривативами», — добавил Клепиков. 

Психология трейдинга

Инвестор и основатель сети «БАЗАР» Владислав Никонов считает, что поведение трейдера — не менее важный индикатор. 

«Если вы начали испытывать чрезмерную эмоциональную вовлеченность, часто проверяете портфель и ожидаете дальнейшего роста с ощущением „еще немного — и выйду“, это может быть сигналом к действию», — сказал он.

Среди объективных факторов он выделил:

  • резкий рост объема торгов;

  • расхождение между рыночной стоимостью и фундаментальными данными;

  • перегретые настроения в медиа и соцсетях.

«Когда я вижу, что внимание к активу становится чрезмерным, особенно со стороны неинституциональных инвесторов, это сигнал, что рост может завершиться коррекцией», — подчеркнул эксперт. 

Никонов посоветовал задавать себе вопрос: «Купил бы я актив по текущей цене?» Если ответ «нет» — это логичный момент для выхода, отметил он. 

Стратегии фиксации прибыли

Эксперты сходятся во мнении, что фиксировать прибыль лучше постепенно. По словам Зернова, трейдеру логично разделить позицию на четыре части, фиксируя ее частями, чтобы уравновесить риски и оставить шанс на рост. 

Никонов тоже поддержал продажу на заранее заданных уровнях доходности. Он также посоветовал использовать трейлинг-стопы для автоматической фиксации при развороте тренда и разделять прибыль: одну часть вывести в фиат, а другую — в стейблкоины.

«Фиксация прибыли должна быть не самоцелью, а частью стратегии, соответствующей общему инвестиционному плану и горизонту», — заключил эксперт.

Выводы 

Эксперты сошлись на том, что фиксация прибыли в криптотрейдинге — не поиск идеального момента, а принятие взвешенных решений. Технические индикаторы вроде RSI и MACD, фундаментальные данные и спекулятивные инструменты формируют целостную картину. 

Не менее важно следить за собой — как отметил Никонов, эмоции могут быть таким же сигналом, как и рыночные метрики.

«Помните, что самая „дорогая“ часть роста — последняя, и не стремитесь выйти на самом верху. Никто еще не разорился, забрав часть прибыли со стола», — резюмировал Зернов.

По теме: фьючерсы на криптовалюты — как торговать без ликвидаций